Der Quality-Investment-Stil konzentriert sich auf die Auswahl von Unternehmen, die hinsichtlich ihrer betriebswirtschaftlich ausgerichteten Fundamentaldaten und ihrer Wettbewerbsposition als hochwertig eingestuft werden und zeitgleich attraktiv bewertet sind. Im Gegensatz zum Value-Investment-Stil, der sich in der Regel ausschliesslich auf unterbewertete Aktien fokussiert, und dem Growth-Investment-Stil, der auf Unternehmen setzt, die ein höheres Bewertungsniveau im Vergleich zum Markt oder Sektor aufweisen, priorisiert der Quality-Investment-Stil einheitliche, betriebswirtschaftlich fundierte Kriterien wie die finanzielle Stabilität, solide Geschäftsmodelle und eine konsistente Gewinn- und Cashflow-Generation. Quality-Investoren suchen nach Unternehmen, die nachhaltiges Wachstum und Resilienz zeigen, auch unter unsicheren Marktbedingungen, und legen besonderen Wert auf eine starke Governance und auf ethische Geschäftspraktiken. Wir wenden für alle Regionen und Firmen einheitliche Qualitäts- und Bewertungskriterien an, weil wir einen 100%-Bottom-up- und Best-Overall-Ansatz haben und es keine Rolle spielt, aus welchem Land die Unternehmen stammen oder welcher Branche sie angehören. Diese einheitlichen Kriterien ermöglichen es uns, die besten Qualitätsunternehmen weltweit in unser Portfolio aufzunehmen und langfristiges Wachstum und Stabilität für unsere Anleger zu gewährleisten. Der HQAM-Quality-Investment-Stil hat einen eigenständigen Performance- und Risikocharakter und ist unabhängig von Value und Growth.

Ja, wir wenden für alle Regionen dieselben Qualitätskriterien an, da wir einen Bottom-up-Ansatz haben und es keine Rolle spielt, aus welchem Land oder welcher Branche die Unternehmen stammen. Unser Quality-Investment-Stil basiert auf einer umfassenden Analyse der betriebswirtschaftlichen Fundamentaldaten wie der finanziellen Stärke, der Wettbewerbsposition, der Governance und der ethischen Geschäftspraktiken der Unternehmen, unabhängig von ihrem Standort oder ihrer Branche. Diese einheitlichen Kriterien ermöglichen es uns, die besten Qualitätsunternehmen weltweit in unser Portfolio aufzunehmen und langfristiges Wachstum und Stabilität für unsere Anleger zu gewährleisten.

Im Vergleich zu anderen Aktienstilen haben Qualitätsaktien tendenziell ein stabileres Verhalten in Auf- und in Abwärtsphasen. In Aufwärtsphasen des Marktes profitieren Qualitätsaktien oft von ihrer finanziellen Stärke, soliden Geschäftsmodellen und nachhaltigen Wachstumsaussichten. Da sie typischerweise gut positioniert sind, um Marktanteile zu gewinnen und sich gegenüber Wettbewerbern zu behaupten, können sie überdurchschnittliche Renditen erzielen.

In Abwärtsphasen bieten Qualitätsaktien hingegen in der Regel eine gewisse Sicherheit und Widerstandsfähigkeit, da sie aufgrund ihrer finanziellen Solidität (konservative Bilanz – z.B. tiefe Verschuldung und hohe Eigenmittel), ihrer stabilen Geschäftsmodelle und ihrer konsistenten Cashflow-Generierung weniger anfällig sind für wirtschaftliche Turbulenzen. Investoren neigen dazu, sich in unsicheren Zeiten verstärkt auf Qualitätsaktien zu konzentrieren, da diese als sicherer Hafen angesehen werden.

Es ist wichtig zu beachten, dass keine Anlageklasse immun gegen Marktschwankungen ist und auch Qualitätsaktien unter bestimmten Marktbedingungen Verluste verzeichnen, sowohl absolut wie relativ. Dennoch zeigt die historische Performance, dass Qualitätsaktien dazu neigen, über einen längeren Zeitraum eine robustere Gesamtrendite zu erzielen, und möglicherweise geringere Volatilität aufweisen als andere Aktienstile.

Dank unseres eigenen Research-Teams decken wir die meisten Regionen der Welt ab mit unseren Quality-Lösungen für Aktien und Obligationen bzw. für Anleihen. Wenn ein Kunde jedoch andere Anlageklassen, wie Immobilien oder Rohstoffe, abdecken möchte, können wir bei Bedarf auf Produkte von Drittanbietern zurückgreifen.

Nein. Zwar haben wir seit 2003 einen monatlichen Investmentprozess. Aber alle Unternehmen in unseren Portfolios werden fortlaufend überwacht. Und das Investmentkomitee trifft sich bei Bedarf auch ad hoc, um Entscheidungen in aussergewöhnlichen Markt- oder Unternehmenssituationen zu treffen. Investitionen können daher grundsätzlich ebenfalls ausserhalb des monatlichen Investmentprozesses erfolgen, und Anpassungen an die Portfolios werden nicht auf einen einzigen Zeitpunkt beschränkt. Die monatlichen Treffen dienen vielmehr dazu, eine umfassende Bewertung der bestehenden Positionen vorzunehmen, neue potenzielle Investitionen zu analysieren und bei Bedarf strategische Anpassungen zu beschliessen, um das Portfolio langfristig zu optimieren. Dieser regelmässige Prozess ermöglicht es uns, flexibel, aber immer auch systematisch auf sich ändernde Marktbedingungen zu reagieren.

Jeder kann in unsere öffentlich gehandelten Fonds und Zertifikate investieren, indem er diese über seine jeweilige Depotbank erwirbt. Sowohl private als auch institutionelle Investoren haben Zugang zu unseren Produkten und können diese kaufen, um von unseren Investmentstrategien zu profitieren. Darüber hinaus bieten wir die Möglichkeit eines Vermögensverwaltungsmandats mit attraktiven Konditionen an. Egal ob Privatpersonen, Family Offices, Unternehmen oder institutionelle Anleger – unsere Produkte und unsere Vermögensverwaltungsdienstleistungen stehen allen interessierten Investoren offen. Unsere Expertise und unser Fokus auf Quality ermöglichen es uns, massgeschneiderte Lösungen für verschiedene Anlagebedürfnisse anzubieten und unseren Kunden ein diversifiziertes und langfristig erfolgreiches Portfolio zur Verfügung zu stellen.

HQAM arbeitet derzeit mit mehr als zwanzig Depotbanken in der Schweiz sowie in Deutschland (ausschliesslich für institutionelle Kundschaft) zusammen. Als unabhängiger Vermögensverwalter sind wir jedoch offen für neue Partnerschaften und bereit, mit neuen Depotbanken zu kooperieren, wenn es den Wünschen und den Bedürfnissen unserer Kunden entspricht. Wir sind stets bestrebt, unseren Kunden die bestmöglichen Lösungen anzubieten, und sind offen für eine Vielzahl von Kooperationsmöglichkeiten, um ihre individuellen Anforderungen zu erfüllen. Unsere langjährige Erfahrung und unser Netzwerk ermöglichen es uns, flexible und massgeschneiderte Lösungen für unsere Kunden zu finden, unabhängig davon, mit welcher Depotbank sie zusammenarbeiten möchten.